دانشگاه علامه طباطبائی
پژوهشهای اقتصادی ایران
1726-0728
2476-6445
23
76
2018
09
23
اثر سیاستهای مالیاتی بر اقتصاد زیرزمینی: الگوی DSGE
1
51
FA
مهنوش
عبداله میلانی
https://orcid.org/00
دانشیار اقتصاد، دانشکده اقتصاد دانشگاه علامه طباطبائی
milani@atu.ac.ir
جاوید
بهرامی
دانشیار اقتصاد، دانشکده اقتصاد دانشگاه علامه طباطبائی
javid_bahrami@yahoo.com
حسین
توکلیان
استادیار دانشکده اقتصاد دانشگاه علامه طباطبایی
tavakolianh@gmail.com
نرگس
اکبرپور روشن
دکترای اقتصاد، دانشگاه مازندران
narges.akbarpur@gmail.com
10.22054/ijer.2018.9511
<span lang="FA">هدف از این تحقیق برآورد میزان اقتصاد زیرزمینی و همچنین بررسی اثر سیاستهای مالیاتی مختلف بر اقتصاد زیرزمینی در ایران است. برای این منظور، یک الگوی تعادل عمومی پویای تصادفی با حضور اقتصاد زیرزمینی طراحی شد و دادههای فصلی سالهای 1393-1360 برای برآورد مورد استفاده قرار گرفت. نتایج نشان داد که بهطورِ متوسط 23 درصد از مصرف خانوارهای کشور طی دوره مورد بررسی از محل کالاهای زیرزمینی تأمین شده است که حدود 17 درصد از این کالاهای زیرزمینی از طریق واردات زیرزمینی یا قاچاق به کشور وارد شدهاند. براساس این، متوسط میزان قاچاق و تولید زیرزمینی در کشور طی دوره یادشده به ترتیب معادل 29023 میلیارد ریال و 141702.5 میلیارد ریال برآورد شده است. همچنین به استناد نتایج این پژوهش، متوسط سهم اشتغال زیرزمینی از کل اشتغال کشور حدود 18 درصد بوده است. افزون بر این، متوسط میزان فرار مالیاتی در این تحقیق با در نظر گرفتن درآمد ازدسترفته دولت از محل مالیات بر مصرف، واردات و مزد و حقوق، معادل 8/17درصد متوسط درآمد مالیاتی دولت طی این دوره تخمین زده شده است. براساس نتایج پژوهش، از چهار تکانه مالیاتی مورد بررسی (مالیات بر دستمزد، مالیات بر مصرف، مالیات بر سود و مالیات بر واردات) که سبب افزایش تولید زیرزمینی میشوند، مالیات بر سود و مالیات بر واردات به ترتیب بیشترین تأثیر را بر افزایش اقتصاد زیرزمینی داشتهاند. همچنین بررسی اثرات تکانههای مالیاتی بر تولید زیرزمینی و تولید رسمی نشان داد که شدت و طول دوره اثرگذاری تکانههای مالیاتی بر تولید زیرزمینی از تولید رسمی بیشتر است.</span>
اقتصاد زیرزمینی,فرار مالیاتی,قاچاق,سیاست مالیاتی,الگوی تعادل عمومی پویای تصادفی
https://ijer.atu.ac.ir/article_9511.html
https://ijer.atu.ac.ir/article_9511_9ea22139a25ed04d4cbc05acc756af1c.pdf
دانشگاه علامه طباطبائی
پژوهشهای اقتصادی ایران
1726-0728
2476-6445
23
76
2018
09
23
عوامل مؤثر بر هزینه مالی: مطالعه موردی بنگاه های پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار
53
84
FA
سجاد
ابراهیمی
عضو هیأت علمی پژوهشکده پولی و بانکی بانک مرکزی
s.ebrahimi@mbri.ac.ir
سید علی
مدنی زاده
استادیار گروه اقتصاد دانشگاه صنعتی شریف
seyedali.madanizadeh@gmail.com
امینه
محمودزاده
دکترای اقتصاد دانشگاه صنعتی شریف
am.mahmoodzadeh@gmail.com
10.22054/ijer.2018.9512
نرخ سود مؤثری که بنگاهها بهازای یک واحد تسهیلات پرداخت میکنند، بهرغم اعمال سیاست دستوری نرخ سود برای بنگاههای تولیدی مختلف، متفاوت است. در این مقاله، به دنبال بررسی عوامل مؤثر بر هزینه مالی متفاوت بین بنگاهها هستیم. ادبیات این حیطه نشان میدهد، علاوه بر ویژگیهای بانک و بنگاه، سلامت مالی بانک اعتباردهنده نیز بر هزینه مالی مؤثر است. در مقاله حاضر، شاخصهای مناسبی برای کمی کردن چگونگی رابطه بانک و بنگاه ساخته شده و اثر آنها بر تفاوت هزینه مالی بین شرکتهای پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار برای بازه <br /> ۱۳۹۳-۱۳۸۶بررسی شده است. در این راستا از برآورد مدلهای پنل معمولی و پنل پویا استفاده شده است. نتایج نشان میدهد، افزایش مطالبات غیرجاری بانکها هزینه مالی بنگاههایی را که از آن بانکها تسهیلات میگیرند، تحت تأثیر قرار میدهد. بهعلاوه، افزایش دریافت تسهیلات از بانکهای خصوصی، بالا بودن تعداد بانکهای اعتباردهنده و بالا بودن نسبت اهرمی نیز هزینه مالی بنگاهها را افزایش میدهد. همچنین وابستگی بیشتر به نهادههای وارداتی اثر مثبت و نسبت سرمایه در گردش و قدرت وثیقهگذاری اثر منفی و معناداری بر هزینه مالی بنگاهها داشته است.
هزینه مالی, سلامت بانکی,شرکتهای بورسی,پنل پویا
https://ijer.atu.ac.ir/article_9512.html
https://ijer.atu.ac.ir/article_9512_0ea9a2292512f8237aaec9232c17627c.pdf
دانشگاه علامه طباطبائی
پژوهشهای اقتصادی ایران
1726-0728
2476-6445
23
76
2018
09
23
اثر نابرابری آموزشی بر اشتغال استان های ایران
85
106
FA
زهرا
کریمی موغاری
دانشیار گروه اقتصاد دانشگاه مازندران
zahra.karimimoughari@gmail.com
مهرداد
مقصودلو
دانشجوی دکترای اقتصاد توسعه دانشگاه مازندران
mehrdad.maghsoodloo@gmail.com
زهرا(میلا)
علمی
دانشیار گروه اقتصاد دانشگاه مازندران
zelmila@yahoo.com
10.22054/ijer.2018.9513
یکی از مؤثرترین راههای تحقق عدالت اجتماعی تأمین فرصتهای یکسان برای دسترسی عموم افراد جامعه به آموزش و رسیدن به عدالت آموزشی است. یک جنبه از عدالت آموزشی در بازار کار و در انتهای فرآیند آموزش ظاهر میشود. بازار کار و فرآیند پیدا کردن شغل و تعیین دستمزد، هدایتکننده میزان تلاشی است که افراد برای کسب تحصیلات مؤثر انجام میدهند. اگر بازار کار علایم مناسبی را به بخش آموزش نفرستد، آنگاه تخصیص منابع نیز در بخش آموزش بهدرستی انجام نمیگیرد. در این پژوهش، رابطه بین نابرابری آموزشی و نرخ اشتغال در استانهای ایران مورد بررسی قرار میگیرد. نرخ اشتغال و ضریب جینی آموزشی با استفاده از ریزدادههای درآمد- هزینه خانوار مرکز آمار ایران محاسبه شده است. دادههای مورد استفاده در این تحقیق از نوع دادههای تابلویی و برای 28 استان کشور در دوره زمانی 1380 تا 1392 است. در تحقیق حاضر از دادههای ترکیبی پویا و تخمینزن گشتاور تعمیمیافته در برآورد الگو استفاده میشود. میانگین ضریب جینی آموزشی نشاندهنده آن است که نابرابری آموزشی در استانهای محروم از استانهای برخوردار بالاتر است. نتایج برآورد الگو نشان میدهد که بین نرخ اشتغال و نابرابری آموزشی رابطه منفی و معنادار وجود دارد. نتایج حاصل از این پژوهش نشان میدهد که در استانهای محروم و برخوردار ارتباط بین روند تغییرات نرخ اشتغال و ضریب جینی آموزشی منفی است و در همه استانهای کشور با کاهش ضریب جینی آموزشی، نرخ اشتغال روندی افزایشی یافته است.
نابرابری آموزشی,نرخ اشتغال,استانهای ایران,GMM
https://ijer.atu.ac.ir/article_9513.html
https://ijer.atu.ac.ir/article_9513_15b7628f6da58a8bec91b4d350e91562.pdf
دانشگاه علامه طباطبائی
پژوهشهای اقتصادی ایران
1726-0728
2476-6445
23
76
2018
09
23
پیش بینی بازده بازار سهام تهران با استفاده از ترکیب تجزیه موجک و شبکه عصبی فازی تطبیقی
107
136
FA
علی
رئوفی
دانشجوی دکترای اقتصاد مالی، دانشگاه علامه طباطبائی
raoofi931@atu.ac.ir
تیمور
محمدی
0000-003-4394-774X
دانشیار دانشکده اقتصاد دانشگاه علامه طباطبائی
atmahmadi@gmail.com
10.22054/ijer.2018.9514
همواره مدلسازی و پیشبینی متغیرهای مالی یکی از موضوعهای مورد علاقه و مهم برای اقتصاددانان بوده است. در این مقاله، ساختاری برای پیشبینی سریهای زمانی ارایه شده است که با استفاده از رویکرد محاسبات نرم این امکان را فراهم میآورد تا بتوان با دقت بیشتر مقادیر آینده یک سری زمانی را پیشبینی کرد. در این روش، با استفاده از تجزیه موجک، نویزهای تصادفی دادههای ورودی شبکه عصبی فازی تطبیقی کاهش مییابد و ازاینرو، این عمل باعث کاهش خطا و بهبود در پیشبینی سری زمانی آشوبی موردنظر میشود. در این مقاله، روش یادشده با استفاده از سری بازده بورس اوراق بهادار تهران در بازه زمانی 8/1/1390 تا 1/07/1395 مورد ارزیابی قرار گرفته که نتایج بیانکننده برتری روش پیشنهادی نسبت به سایر روشهاست. همچنین معناداری اختلاف در پیشبینی مدلهای مختلف با استفاده از آزمون MGN مورد بررسی قرار گرفت که نتایج نشاندهنده اختلاف معنادار در پیشبینی مدلهای مختلف بود.
تبدیل موجک,شبکه عصبی فازی تطبیقی,محاسبات نرم,نویززدایی,بورس اوراق بهادار
https://ijer.atu.ac.ir/article_9514.html
https://ijer.atu.ac.ir/article_9514_0d3693410ec996dff5f1ba438214ee58.pdf
دانشگاه علامه طباطبائی
پژوهشهای اقتصادی ایران
1726-0728
2476-6445
23
76
2018
09
23
اثر نامتجانس بیکاری بر جرم در ایران: رویکرد سلسله مراتبی پنل بیزین-پواسن
137
158
FA
سید نظام الدین
مکیان
0000 00028890 2390
دانشیار گروه اقتصاد دانشگاه یزد
nmakiyan@yazd.ac.ir
مجتبی
رستمی
0000-0001-9813-1831
دانشجوی دکترای اقتصاد دانشگاه یزد
mojtabarostami1364@yahoo.com
داوود
فرهادی
دانشجوی دکترای اقتصاد دانشگاه یزد
dfs.dfs69@ymail.com
محمد امین
زابل
دانشجوی دکترای اقتصاد دانشگاه سمنان
m.zabol@yahoo.com
10.22054/ijer.2018.9515
بسیاری از مطالعات تجربی ارتباط بین مسایل اقتصادی و ناهنجاریهای اجتماعی را مورد بررسی قرار دادهاند. بیکاری از مزمنترین عارضههایی است که خوشایند هیچ نظام اقتصادی نیست. اثر بیکاری بر جرم تحت تأثیر بسیاری از عوامل خاص استانی (یا کشوری) میتواند نامتجانس باشد. ادبیات اقتصادسنجی بیان میکند که به دلیل همبستگی بالای فعالیتهای اقتصادی و اجتماعی نمیتوان فرض مستقل بودن واحدهای انتخابی (استانها یا کشورها) را در نمونه پذیرفت. بنابراین، رویکردهایی که این واقعیت را نادیده میگیرند دارای خطای سیستماتیک هستند و چنانچه نمونه کوچک باشد، این خطا حادتر خواهد بود. ازاینرو، برای بررسی دقیقتر و فنیتر مسئله تأثیرهای نامتجانس متغیر توضیحی بر وابسته، در این تحقیق، تأثیر بیکاری بر جرم، با استفاده از رویکرد ضرایب تصادفی بیزین (سلسلهمراتبی) در قالب مدل پنل پواسون مزدوج برای پنج استان ایران در دوره زمانی 1393– 1388 مورد تجزیهوتحلیل قرار میگیرد. نتایج نشان میدهد که افزایش یک واحد نرخ بیکاری، اثرات متفاوتی بر جرم در مناطق مختلف میگذارد. به عبارت دیگر، تأثیر نرخ بیکاری یکسان بر جرم در استانهای نمونه دارای اثرات متفاوت است.
رویکرد سلسلهمراتبی بیزین,اقتصاد جرم,اثرات نامتجانس
https://ijer.atu.ac.ir/article_9515.html
https://ijer.atu.ac.ir/article_9515_2c162bda6292d26bb6545ed9ae064449.pdf
دانشگاه علامه طباطبائی
پژوهشهای اقتصادی ایران
1726-0728
2476-6445
23
76
2018
09
23
توسعه مدل سرمایه قانونی بازل در شرایط رکود اقتصادی
159
184
FA
امیر
اعظم طراحیان
تحلیلگر سرمایهگذاری، کارشناس ارشد رشته مالیه شرکتی، گرایش مدیریت ریسک، دانشگاه سن پترزبورگ، روسیه
amir.myfx@gmail.com
سعید
اسدی
کارشناسی ارشد رشته مهندسی صنایع، گرایش مهندسی مالی، دانشگاه تربیت مدرس
saeedasadi.mfe@gmail.com
10.22054/ijer.2018.9516
<em>این پژوهش مدیریت ریسک اعتباری را مورد مطالعه قرار میدهد و مدلی جنریک برای توزیع زیان پرتفولیوی وام در صنعت بانکداری ارایه میکند. با توجه به مفروضات، مدل بازل تنها در شرایط نرمال اقتصادی عملکرد قابل قبولی نشان میدهد و در آن کاپولای گاوسی تکعاملی برای مدلسازی همبستگی نکول فرض شده و سرمایه قانونی برپایه فرآیند واسیچک (</em><em>Vasicek</em><em>) محاسبه شده است. در این مقاله، بهمنظور مدلسازی توزیع زیان پرتفولیوی وام بانکی در دوران رکود اقتصادی که فرضیه سرایت نکول وجود دارد، کاپولای تی- استیودنت (</em><em>Student’s t</em><em>) تکعاملی بهعنوان ساختار همبستگی احتمال نکول ارایه میشود. بهعلاوه، مدل با در نظر گرفتن همبستگی بین </em><em>نرخ اعاده وام</em><em> و </em><em>احتمال نکول</em><em> با استفاده از کاپولای کلایتون قصد توسعه مدل بازل را دارد. تحلیلها از طریق روش شبیهسازی مونت کارلو انجام شده است و اثر مدل ارایه شده را در میزان سرمایه اقتصادی مورد نیاز بانک در مقایسه با مدل بازل مطالعه میکند. نتایج نشان میدهد که مدل ارایه شده با در نظر گرفتن شرایط رکود اقتصادی، سرمایه اقتصادی را تا دو برابر مدل بازل پیشنهاد میدهد. همچنین به این نتیجه رسیدیم که افت مورد انتظار با پوشش زیانهای حدی فراتر از </em><em>VaR</em><em> در شرایط رکود اقتصادی دارای مزیت است و بهعنوان جایگزین </em><em>VaR</em><em> برای محاسبه سرمایه اقتصادی پیشنهاد میشود.</em>
بازل,توزیع زیان پرتفولیو,ریسک اعتباری,توابع کاپولا,همبستگی نکول
https://ijer.atu.ac.ir/article_9516.html
https://ijer.atu.ac.ir/article_9516_9e7ad1b8e9dcbb1926fdabe407e16873.pdf
دانشگاه علامه طباطبائی
پژوهشهای اقتصادی ایران
1726-0728
2476-6445
23
76
2018
09
23
تفکیک اثر متغیرهای مؤثر بر نکول تسهیلات کشاورزی در طبقات مختلف مطالبات غیرجاری
185
217
FA
حبیب الله
سلامی
استاد گروه اقتصاد کشاورزی دانشگاه تهران
hsalami@ut.ac.ir
ابراهیم
انسان
دانشجوی دکترای اقتصاد کشاورزی دانشگاه تهران
ebrahim_ensan@ut.ac.ir
10.22054/ijer.2018.9517
<em>مطالبات غیرجاری بانکها شامل سررسید گذشته، معوق و مشکوکالوصول، یکی از چالشهای جدی پیش روی نظام بانکی کشور است. این سه گروه از مطالبات دارای درجات ریسک یکسانی نیستند. وجود گروه مشکوکالوصول بیشترین ریسک را برای بانکها در پی دارد. ازاینرو، شناسایی عواملی که بیشترین اثر را بر کاهش سهم این طبقه از کل مطالبات غیرجاری دارند، بسیار مهم است. هدف اصلی مطالعه حاضر، تفکیک متغیرهای اثرگذار بر کاهش مطالبات غیرجاری براساس میزان تأثیرگذاری آنها بر هریک از طبقات این مطالبات است. برای این منظور، اطلاعات و آمار مربوط به دریافتکنندگان حقیقی و حقوقی تسهیلات از شعب بانک کشاورزی بین سالهای 1387 تا 1391، در دو استان تهران و کرمانشاه تجزیهوتحلیل شد. از آنجا که متغیر وابسته مورد بررسی یک متغیر سلسلهمراتبی است، تعیین عوامل اثرگذار و تفکیک آنها با استفاده از الگوی لاجیت ترتیبی تعمیمیافته مقید از نوع احتمالات متناسب جزیی انجام شد. نتایج نشان داد که دریافتکنندگان تسهیلات که چک برگشتی در سابقه خود دارند، بیشترین اثر را بر احتمال «مشکوکالوصول» شدن تسهیلات اعطایی بانک میگذارند. از سوی دیگر، متغیرهایی مانند پرداخت تسهیلات به فعالیتهای خدماتی و تولیدات کشاورزی در مقایسه با فعالیتهای غیرکشاورزی، پرداخت تسهیلات سرمایهگذاری در مقایسه با تسهیلات سرمایه در گردش، اعطای تسهیلات از منابع غیرتکلیفی و وجوه اداره شده در مقایسه با منابع تکلیفی، مهمترین عوامل در کاهش احتمال مشکوکالوصول شدن تسهیلات اعطا شده، هستند. براساس این، برای کاهش مطالبات پرریسک مشکوکالوصول، بانکها باید تمرکز خود را بر مدیریت و کنترل متغیرهای یادشده افزایش دهند.</em>
بانک کشاورزی,مطالبات غیرجاری,لاجیت ترتیبی تعمیمیافته,احتمالات متناسب جزیی
https://ijer.atu.ac.ir/article_9517.html
https://ijer.atu.ac.ir/article_9517_6b078205b6e5ab365ec1ce0eeaac9a2f.pdf